La réduction d'impôt pour investir dans une startup, règles au 13/10/2026

Comment marche la réduction d'impôt IR-PME

On l'appelle souvent IR-PME, ou réduction « Madelin ». Elle concerne les versements en argent faits pour souscrire au capital d'une société non cotée, à sa création ou lors d'une augmentation de capital. Tu peux souscrire en direct, ou via une société holding qui remplit elle aussi des conditions.

Point souvent oublié : il faut souscrire, c'est-à-dire acheter des actions nouvelles émises par la startup. Racheter les actions d'un autre actionnaire n'ouvre pas droit à la réduction. Et la réduction se retire de ton impôt sur le revenu. Si elle dépasse ton impôt, la différence ne t'est pas remboursée.

Les taux publiés, et ce qui ne l'est pas encore

Voilà ce qu'indique impots.gouv.fr, page « Si j'investis dans une entreprise, ai-je droit à une réduction d'impôt ? », modifiée le 08/07/2026 :

• PME : 18 % des versements effectués en 2025.
• Entreprise solidaire d'utilité sociale (ESUS) : 25 % des versements effectués en 2025.
• Société foncière solidaire (SFS) : 25 % des versements effectués en 2025.
• Jeune entreprise innovante (JEI), universitaire (JEU) ou de croissance (JEIC) : 30 % des versements effectués entre le 01/01/2024 et le 31/12/2028.
• Jeune entreprise innovante de rupture (JEIR), dont les dépenses de recherche représentent au moins 30 % des charges : 50 %.

Tu as peut-être lu « 25 % » pour les PME classiques. Ce taux majoré a existé sur certaines périodes, mais pour les versements de 2025, impots.gouv.fr indique 18 %.

Pour les versements faits en 2026, la page d'impots.gouv.fr n'affiche pas encore de taux. Le BOFiP, la doctrine officielle de l'administration fiscale, a été mis à jour le 27/08/2026 après la loi de finances pour 2026 : il indique un taux de 18 % et ne prévoit pas de majoration pour 2026. Je ne m'avance pas plus loin. Avant de compter sur un taux, vérifie le BOFiP et la notice de ta déclaration de revenus : c'est le taux en vigueur à la date de ton versement qui s'applique.

Les plafonds à connaître

• PME, ESUS et SFS : versements retenus dans la limite de 50 000 € par an pour une personne seule et 100 000 € pour un couple marié ou pacsé. Ce qui dépasse ouvre droit à la réduction sur les quatre années suivantes, dans les mêmes limites.
• JEI, JEU et JEIC : 75 000 € pour une personne seule, 150 000 € pour un couple.
• JEIR : 50 000 € pour une personne seule, 100 000 € pour un couple. Pour les JEI comme pour les JEIR, ce qui dépasse le plafond n'ouvre pas droit à la réduction les années suivantes.
• Plafond global des niches fiscales : 10 000 €. Selon impots.gouv.fr, la part de la réduction qui dépasse ce plafond est reportée sur les cinq années suivantes.

Pour l'exemple, avec la règle publiée pour 2025 : une personne seule qui a souscrit 5 000 € au capital d'une PME éligible en 2025 peut déduire 900 € de son impôt (18 % de 5 000 €), si toutes les conditions sont remplies et si son impôt est au moins de ce montant.

Les conditions côté startup

La réduction ne dépend pas que de toi. L'entreprise doit être une PME au sens européen et, entre autres, selon impots.gouv.fr :

• exercer depuis moins de 10 ans après son enregistrement, ou moins de 7 ans après sa première vente commerciale,
• ne pas être en difficulté, être soumise à l'impôt sur les bénéfices et avoir son siège dans l'Union européenne ou l'Espace économique européen,
• ne pas être cotée, et ne pas avoir reçu plus de 15 millions d'euros au total en souscriptions et en aides,
• employer au moins deux salariés à la clôture de l'exercice qui suit ta souscription (un seul pour une activité artisanale),
• ne pas exercer une activité exclue : financière, immobilière, gestion de patrimoine mobilier, ou production vendue à un tarif réglementé de rachat.

Demande toujours à la startup si elle est éligible, et quel document elle te remettra pour ta déclaration.

Ensuite, tu conserves les titres jusqu'à la fin de la cinquième année qui suit celle de la souscription. Si la startup est revendue avant, la question fiscale se regarde au cas par cas.

Le PEA-PME pour investir en startup

Le PEA-PME fonctionne autrement. Pas de réduction d'impôt à l'entrée : l'avantage vient à la sortie. Selon service-public.gouv.fr (page vérifiée le 22/05/2026) :

• le plafond de versements est de 225 000 €, et de 225 000 € au total si tu as aussi un PEA classique (lui-même limité à 150 000 €),
• il peut contenir des titres de PME non cotées,
• après cinq ans à compter de l'ouverture, les gains retirés sont exonérés d'impôt sur le revenu, mais restent soumis aux prélèvements sociaux,
• un retrait avant cinq ans entraîne en principe la clôture du plan, sauf exceptions.

Les deux ne se cumulent pas sur les mêmes titres. Le BOFiP précise que des actions qui ont donné droit à la réduction d'impôt ne peuvent pas être placées sur un PEA ou un PEA-PME. Pour chaque souscription, il faut choisir.

Ce que je regarde, moi

Je ne fais jamais entrer une startup dans mon plan pour sa réduction d'impôt. Une réduction de 18 % ne compense pas une perte de 100 %. Je regarde d'abord le fondateur, le dossier, le prix d'entrée, et qui pourrait racheter un jour. La fiscalité vient après, comme un bonus éventuel.

Une réduction d'impôt ne transforme pas un mauvais dossier en bon investissement.

Je ne suis ni conseiller fiscal ni conseiller en investissements financiers. Cette page explique des règles générales, ce n'est pas un conseil adapté à ta situation. Pour un cas précis, lis les textes officiels ou demande à un professionnel. Pour le reste du parcours, commence par comment investir dans une startup et les risques à accepter.

Sources (consultées le 13/10/2026) : impots.gouv.fr, « Si j'investis dans une entreprise, ai-je droit à une réduction d'impôt ? » (modifiée le 08/07/2026), BOFiP BOI-IR-RICI-90-20-10 et BOI-IR-RICI-90-20-20 (publiés le 27/08/2026), service-public.gouv.fr, « Plan d'épargne en actions (PEA) » (vérifiée le 22/05/2026).